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2022年的低迷正在考验活跃的etf。看看你的是否应该被扣留美植兰
2022-07-15 10:49  浏览:60

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今年上半年对投安利纽崔莱产品介绍资者来说是残酷的,那些持有离心泵分类活跃股票交易保暖内衣品牌 所交易基金(etf)的投资者可能也会感到痛苦。标普500指数在2022年下跌了20%以上,是自1970年以来最糟糕的上半年。受美联储加息影响,以科技股为主的纳斯达克综合指数(Nasdaq Composite)第二季度下跌22.4%,创下2008年以来最糟糕的季度表现。在股市全面反弹期间,积极管理型股票型etf的投资者兴趣大增。根据晨星直达(Morningstar Direct)的数据,2020年,美国注册的积极管理型股票etf预计净流入229亿美元,2021年超过406亿美元。Ark investment旗breadtrip下Ark Innovation推出的主题etf也吸引了大量资金,并为投资者带来了丰厚的回报。事实上,专注于颠覆性科技公司的ARKK在2020年的股价上涨了约150%。现在,随着市场的低迷,2020年的热钱宠儿们正在遭受痛苦。ARKK持股包括Zoom Video和特斯拉,到2022年,ARKK股价下跌了57%。在经济低迷时期,积极管理型etf的投资者受到的打击是双重的:费用更高,表现不佳。考虑到积极管理型ETF的平均费用比率为0.68%,而股票指数ETF的平均成本仅为0.16%。晨星公司(Morningstar)被动策略研究全球主管本?约翰逊(Ben Johnson)表示:“我们从很长一段时间内了解到的情况是,大多数主动型基金经理很难给投资者带来比廉价指数基金更好的表现,这在很大程度上是因为它们的收费高于指数型基金。”诚然,并非所有的积极管理型etf都在2022年遭遇了损失。考虑一下莱瑟贝克多/短另类收益率ETF (LBAY),这是一只在提供收益率的证券上持有多仓头寸,而在它预计将出现价格下跌的证券上持有空仓头寸的基金。主要持股包括税务准备提供商H&R Block、农业综合企业Bunge和石油巨头埃克森美孚。该基金今年上涨了约11%。其他已经下跌的股票仍跑赢大盘。摩根大通股票溢价收益ETF (JEPI)从标准普尔500指数中挑选有价值的股票莫干山在哪,利用期权提供收秦皇岛新澳海底世界益和较低的波动性。2022年下降了12%。VettaFi研究主管托德?罗森布鲁斯(Todd 德克德家Rosenbluth)表示:“这种策略比传统的股票策略更具防御性,同时也包含收益成分。”这就给投广告联盟资者带来了一个关键问题:作为成本的交换,这只基金为你的投资组合提供了什么优势?注册理财规划师、Trailhead Planners公司的联合创始人考特尼·兰斯特伦(Courtney Ranstrom)说:“就我们而言,我们希望投资于价值型股票以及中小型股票。怡口莲”“使用这些管理更积极的etf是有意义的,但它们不必过于昂贵。它们必须符合你的整体投资理念。”即使你的积极管理型ETF在2022年举步维艰,在从你的投资组合中抛售头寸之前,也要考虑以下几个问题。这笔钱的用途是什么?你的期限是什么?如果你是负责任地为长期目标投资,你可能会在一个主题ETF上投资几美元,并参与其中。晨星公司的Johnson说:"我的希望是,你更多地是把它们当作你可能会投一些钱的东西来考虑,而不是把它们当作你严肃投资组合中核心长期持股的替代品。"这些基金的表现是否符合你的预期?与市场其他基金一起下跌的澳门特产有什么基金与表现明显不佳的基金是有区别的。“我报名参加的是我所看到的吗?”如果答案是否定的,你可能要重新考虑一下了。”你对投资方式有信心吗?两个主题相似的基金可能持有非常不同的基础资产,这将体现在它们的表现上。Rosenbluth说:“投资者想要做一些功课,了解为什么一些东西的表现不同,这是好是坏。”抛售亏损的活跃ETF?寻找一个节省税收的机会。当你卖出一个应税经纪账户的亏损头寸时,你可以用这些亏损来抵消其他地方的资本收益——这可以帮助你节省税收。将收益再投资,使你的投资组合多样化,并留在市场上。兰斯特罗姆说:“不要因为过去的六个月很艰难,就说‘这行不通’。

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